中國中小企業(yè)占企業(yè)數(shù)的99%，貢獻(xiàn)GDP約60%，但普遍融資困難。其重要原因之一，是中小企業(yè)缺乏有效的、銀行認(rèn)可的抵押、擔(dān)保品。深圳發(fā)展銀行“供應(yīng)鏈金融”，考察供應(yīng)鏈交易情況，對(duì)中小企業(yè)單筆交易進(jìn)行債項(xiàng)評(píng)級(jí)，以中小企業(yè)存貸、應(yīng)收賬款等動(dòng)產(chǎn)設(shè)定抵、質(zhì)押，開創(chuàng)了中小企業(yè)融資新路。 
  
    深圳發(fā)展銀行“供應(yīng)鏈金融”服務(wù)（SDB-SCF）是指：深圳發(fā)展銀行基于供應(yīng)鏈企業(yè)之間的交易分析，為供應(yīng)鏈上單個(gè)節(jié)點(diǎn)企業(yè)或包括其上下游交易對(duì)手在內(nèi)的多家企業(yè)提供的金融服務(wù)。深圳發(fā)展銀行“供應(yīng)鏈金融”包括但不限于以下一種或多種金融服務(wù)： 
  
1.供應(yīng)鏈貿(mào)易金融； 
2.供應(yīng)鏈貿(mào)易結(jié)算； 
3.供應(yīng)鏈企業(yè)理財(cái)、帳戶管理等增值服務(wù)。 
  
    SDB-SCF自1999年開辦，至2005年末新增客戶1298家，授信總額約600億人民幣，不良率0.47%。至2006年末，SDB-SCF為1885家中小企業(yè)授信約1000億人民幣，不良率0.35%。SDB-SCF開辦至今，直接新增利潤將近30億人民幣，新增稅收超過6億人民幣。 
  
    深發(fā)展“供應(yīng)鏈金融”應(yīng)用的典型案例：匯天源 
深圳發(fā)展銀行自償性貿(mào)易融資640萬美元授信額度用于深圳市匯天源公司進(jìn)口汽車和國內(nèi)銷售。 
  
   【業(yè)務(wù)背景】 
    深圳市匯天源機(jī)電設(shè)備有限公司（以下簡(jiǎn)稱匯天源公司）進(jìn)口韓國起亞汽車，信用證方式結(jié)算，100%保證金開征嚴(yán)重限制了公司擴(kuò)大采購規(guī)模。 
  
    匯天源公司凈資產(chǎn)260萬美元，資產(chǎn)負(fù)債率70%，主體信用評(píng)級(jí)BBB級(jí)，無法提供銀行認(rèn)可的抵押與擔(dān)保。 
  
   【深發(fā)展解決方案】 
    運(yùn)用深發(fā)展《自償性貿(mào)易融資業(yè)務(wù)信用評(píng)級(jí)體系》中的預(yù)付賬款類和存貨類評(píng)級(jí)辦法，對(duì)交易本身進(jìn)行信用評(píng)級(jí)，重點(diǎn)考察融資業(yè)務(wù)自我清償?shù)奶卣饕约敖杩钊私M織該筆交易的能力，以進(jìn)口的起亞汽車未來貨權(quán)及其生產(chǎn)的收入作為第一還款來源。匯天源公司該交易債項(xiàng)信用評(píng)級(jí)達(dá)到AA級(jí)。2006年2月，深發(fā)展給予匯天源未來貨權(quán)質(zhì)押開立信用證+汽車現(xiàn)貨質(zhì)押進(jìn)口押匯可循環(huán)額度640萬美元，效期一年。 
  
    開證時(shí)，匯天源公司存入30%保證金，70%以進(jìn)口汽車的未來貨權(quán)為質(zhì)押（簽署未來貨權(quán)質(zhì)押擔(dān)保合同）。信用證單據(jù)到達(dá)后，深發(fā)展指定報(bào)關(guān)公司廣東捷達(dá)國際運(yùn)輸有限公司（以下簡(jiǎn)稱捷達(dá)運(yùn)輸公司）代理報(bào)關(guān)（深發(fā)展、匯天源和捷達(dá)運(yùn)輸公司簽署三方協(xié)議），車輛存放于匯天源公司展場(chǎng)，由深發(fā)展指定的倉儲(chǔ)公司廣東南儲(chǔ)倉儲(chǔ)公司管理有限公司監(jiān)管（深發(fā)展、匯天源公司和南儲(chǔ)倉儲(chǔ)公司簽署三方協(xié)議）。深發(fā)展以現(xiàn)貨質(zhì)押方式辦理90天進(jìn)口押匯，對(duì)外付款。匯天源公司銷售時(shí)向深發(fā)展交納保證金贖貨、提車。 
  
    匯天源公司獲得額度以后，2006年開立信用證總計(jì)1624萬美元，進(jìn)口汽車由2005年1013臺(tái)上升到3000臺(tái)，銷售收入也相應(yīng)由1250萬美元增加到3750萬美元，實(shí)力得到大幅提升。 
  
    中國內(nèi)地首創(chuàng)做法： 
    1.《自償性貿(mào)易融資業(yè)務(wù)信用評(píng)級(jí)體系》突破傳統(tǒng)擔(dān)保方式和主體信貸評(píng)級(jí)瓶頸，把握交易實(shí)質(zhì)和結(jié)構(gòu)特點(diǎn)，對(duì)單個(gè)企業(yè)的信用判斷轉(zhuǎn)向?qū)�這個(gè)企業(yè)所在供應(yīng)鏈的信用判斷，解決中小企業(yè)融資難問題，其風(fēng)險(xiǎn)控制理念與方法與《巴塞爾新資本協(xié)議》中關(guān)于“專業(yè)貸款、商品融資、操作風(fēng)險(xiǎn)”等方面的規(guī)定相吻合； 
  
    2.建立銀行業(yè)與物流業(yè)核心業(yè)務(wù)能力互補(bǔ)的異業(yè)合作模式。搭建物流監(jiān)管平臺(tái)，與全國200多家第三方物流企業(yè)建立合作關(guān)系，包括中遠(yuǎn)物流、中儲(chǔ)、中外運(yùn)等全國性企業(yè)。指定專業(yè)機(jī)構(gòu)監(jiān)管貨物，風(fēng)險(xiǎn)可控。 
  
    3.以進(jìn)口汽車的未來貨權(quán)作為質(zhì)押物減免保證金開證，用于現(xiàn)貨質(zhì)押的汽車放置于匯天源公司汽車展場(chǎng)，不影響客戶經(jīng)營銷售，同時(shí)為其辦理進(jìn)口押匯，是從中小企業(yè)實(shí)際經(jīng)營和具體生意出發(fā)的融資操作模式，開辟中小企業(yè)融資的新通道。